投資型保單存退休金 有利有弊

投資型保單 一次滿足保障與投資需求

投資型保單主要分為「利率變動型壽險」及「變額萬能壽險」和「變額年金壽險」，其中，「利率變動型壽險」除了擁有預定利率來保障最低的保障額度外，還有宣告利率機制，可隨著市場環境，有機會利用宣告利率來獲得增值回饋分享金，並且把增值回饋分享金透過購買增額保險的方式，來增加自己的保障額度，藉此加快保單價值準備金的累積速度；部分利率變動型壽險在繳費期間，提供高壽險保障倍數且繳費期滿後可轉入年金險的規劃，商品年期設計多元，能滿足短、中、長期的規劃需求。

「變額萬能壽險」除了可以依照自己對於保障的需求，選擇適合自己的保障型別外，未來保戶也可依人生階段的不同責任需求來申請調整保額；分期繳費型的變額萬能壽險適合預算較低的年輕小資族利用定期定額的方式來投保，躉繳型的變額萬能壽險，則是適合不定期有一筆額外較高的收入或獎金的族群，透過一次性繳費的方式來增加提高保障。

至於「變額年金保險」沒有壽險保額，和變額萬能壽險一樣提供一次繳、定期繳或彈性繳費方式，所繳保費扣除相關費用後直接進入投資帳戶，累積期間的保單帳戶價值隨績效而定，過了年金累積期間後，保戶可依自己的需求申請採用分期領或一次領的方式來領取年金。

月月撥回機制 可風險不得不防

只不過，若將投資型保單做為退休理財的唯一規劃，就不能忽略可能發生的風險。首先，隨著年齡的增長，投資型保單的危險保費會隨之增加，尤其是高齡者會以倍數增加，退休族大多已經65歲以上，甚至70歲至80歲，一開始可能覺得扣除的保費似乎不多，沒想到隨著一年一年增加，到了80歲至90歲時變成每月要扣的保費可能就是一大筆錢。

其次，危險保費也會隨著投資帳戶內的金額變化而有變動，許多投資型保單的危險保費公式，投資帳戶內的金額越多，須繳保費越少，甚至到一個程度時幾乎可以免繳危險保費，也因此，若投資績效佳時，投資帳戶內金額保持高水位，保費也會繳得少，但相對的，投資帳戶內的金額越少，此時須繳保費就越高，因此若遇上投資標的下跌時，保戶會發現，怎麼每月扣繳的保費變多了。

此外，退休族群選擇投資型保單做為退休理財規劃的工具，有一個很重要的誘因就是可以設定帳戶內的錢可以月月撥回，形成穩定的現金流，但「月月撥回」，就代表投資帳戶內的金額會每月持續下滑，當投資績效佳時，投資報酬高，看似影響不大，甚至賺的錢還比撥回的錢多，但投資績效差時，投資帳戶內金額下跌，保戶就會發現每個月撥回的錢怎麼變少，其實是因為保費變高了。

投資型保單存退休金 年輕人較適合

退休後的資金來源，得靠個人準備的角色逐漸吃重，對於工作繁忙、無暇研究投資的人而言，完全交由專家進行投資運用的投資型保單確實是個不錯選擇，此外，預算少、且同時需要保障與資產累積的年輕人，也是適合投資型保單的族群；只不過，投資型保單畢竟「投資風險自負」，長期投資才能享有資產累積及複利效果，若投資標的績效表現不佳，可能會侵蝕到當初投入的本金，想透過投資型保單進行退休理財規劃的人，不得不注意風險的存在。